最近雪球上有篇文章很火，说的是一位有14年投资经验的球友，在恒大创造了3年5倍、格力2年8倍的战绩，却是在这一轮下跌中，因为上杠杆而爆仓，最后选择了离场。

咱也不说人家，就说说咱们站内吧！多少财蜜乘着去年的好行情，赚的盆满钵满，小目标动不动就梭哈，看到的好股票动不动就梭哈，得，谁让行情好呢~ 十几天二十几天就达标的在去年可不少，愈发激起了好多财蜜冲击财富自由的美梦....

结果是，一手把自己的资金堆进了那一系列“老大难”里面，怨的了谁？只能是自己吧！

怎么说呢，本以为2020年是艰难的一年，没想到2021年更难......像是之前公认非常优秀的地产、家电、保险、消费、医药等行业均出现了调整。眼看距离今年结束还有3个多月，接下来会发生什么事，谁都无法预测。

对此我的看法也很简单，适当降低部分收益预期准没错。

其实投资理财领域有一个很有意思的现象。

如果你将时间拉长来看会发现，不管是买股票、买基金，最后的收益都是落在10%-20%附近。

就比如股神巴菲特，自统计以来的平均年化收益率也就23%左右，剔除掉保险浮存金后，也就是15%差不多了。

而对于长期坚持做指数基金定投的人来说，年化收益率10%还是可以努力做到的。

但这里也要给一些散户朋友提个醒，如果在投资体系没有建立起来之前就盲目跟投，这其实跟找死没什么区别，你凭运气赚来的钱，最后也会凭实力亏损。

普通人比不过机构，比不过深耕股市多年的大牛，所以只能合理的分散配置，建立一个多元化组合，让你的资产相互合作，达到长期赚钱的目的。

把不确定赚来的钱，变成确定资产，巩固果实才是对于散户而言优先级最高的一件事。

把赚来的收益通过合理的资产配置，最终踏实地落入口袋，一般国际上比较通用的配置方法，是标准普尔家庭资产象限图。

该象限图建议：

1、把10%的钱用来当做流动性的短期消费，也就是日常开销，像这种钱就是放在银行活期、余额宝、理财通等等；

2、把20%的钱拿来买些基础保障作为兜底，基础保险就是国家强制购买的五险，商业保险是自行购买的，作为基础保险的补充，比如重疾险；

3、把30%的钱拿来买生钱的钱，比如股票、基金；

4、把40%的钱，拿来买低风险保本升值的钱，比如债券、信托、年金险等等。

当然，实践中每个人的投资风险偏好不同，比例分配会有差异，这个表可以作为一个参考。

其中像是股票、基金、房产这几类，我或多或少都和大家聊过，唯独保险这一块，没怎么说。实在是因为一块水太深了，涉及的领域也比较多，医学、金融和法学，研究起来也确实挺费劲的。

不过这段时间经常有人问到“年金险”的问题，比如年金是否需要配置、4.025%年金是否值得配置、在银行买年金靠不靠谱等等。

这让我蛮意外的，本来以为年金这一块没人感兴趣，没想到问的人还挺多。

既然如此，趁着有时间来和大家讲讲年金。

年金，顾名思义就是“每年领取现金”。投保人一次性或者分几年交给保险公司一笔钱，然后选择在未来某个时间，每月或者每年固定领一笔钱。

年金险的安全性肯定是有保障的，不管在哪个地方买，我们最终都是和保险公司签的合同，受到《保险法》等相关法律法规保护。

哪怕保险公司破产，国家也会接下所有的保单，继续履行义务。

对于年金险我的看法也很简单，它是未来作为固收类资产的一个不错投资选择。

先来说说收益方面，市面上不错的年金产品，长期年化收益一般都能达到3.5%左右。

看到这很多朋友会觉得，和目前国内的大额存单利率（3%~3.8%）和银行存款（2%~4%）对比，年金的收益优势不大。

说到这，就不得不说到年金险的两大优势了。

1、“锁定利率”

当我们选中一款年金险后，只要选定好交费金额与年限，保单每一年的现金价值，都会白纸黑字写在合同里，几十年甚至一辈子都不会变。

不管之后利率变化如何，至少我们放在年金险里面的钱是确定的。

相当于提前占了一个利率的黄金坑位，懂的人都懂，就不多说了。

2、每年复利递增

与银行理财产品的单利不同，年金险的3.5%是复利，如果将时间拉长来看，你就会发现非常给力了：

3.5%复利20年，折算成单利是4.95%

复利30年，折算成单利是6.02%

复利个40年，折算成单利就是7.4%

复利时间越长，收益会越高，一个字，香。

所以，年金险作为固收类资产是个非常不错的选择，也是未来的一大趋势，假设你每年还能拿闲钱出来（最好不低于1万），买入一份收益上等水平的的年金，也是个非常不错的选择。

最后也来说说市面上年金险的产品。

4.025%是目前年金险预定利率的最高水平，它们的长期回报可以达到3-4%左右甚至更高，这个数字对比余额宝1%-2%的年化收益，可以说是非常优秀了。

但对监管、对保险公司来说，未来偿还的风险太大，所以去年被要求下架了一大波4.025%预定利率的年金。如果现在还能在市面上找到预定利率4.025%的年金，那估计就是“漏网之鱼”。

那天看 @椰子猫 的文章，我也去研究了下瑞利年金这款年金，就是目前少数4.025%的年金，算是“漏网之鱼”吧，9月28日23:00下架，还能上车~ 有这类配置需求的朋友可以考虑看看。

瑞利属于“快跑型”选手，区别于市面上很多年金险要50、60岁才能开始领钱，它最大的特点是：

投保后第5年开始，就可以开始领钱，一直到百年老去为止。80周岁的时候，还可以领取祝寿金，把已交保费全部返还。

30岁隔壁老王买了瑞利年金，每年交10万，交5年，一共交50万。

从35岁开始就可以领钱，每年能领到1.554万。到了80岁，还能一次再拿50万，后面年金继续领，活多久领多久。

这个领取金额在年金险不算多，我之所以喜欢瑞利，是因为它只要花10元就能附加一个万能账户：第5年开始，每年领的钱暂时用不上，可以放到万能账户里面二次复利增值，现在的利率是4.95%，保底是3%，还是复利，比一般银行存款、固收香多了~

不光如此，买了15天之后，你有额外的闲钱还可以分批或一次性追加到这个账户里，也能享受复利增值的福利。早期追加越多，整体收益越高，最多能加购买时的累计保费（每年交保费*缴费年限）。

现在市面上很多产品虽然也有万能账户，但基本都不支持额外追加钱，瑞利都行，就更香。

还是以老王为例，买瑞利年金，不加万能账户、加万能账户以及加万能后又一次性追加50万，三种情况的收益对比：

先说结论：以万能账户的中档利率4.5%来看，未追加最高收益能达到4.09%的复利，一次性追加50万后收益更高，最高4.3%的复利。

不要小看4%左右的复利，折算成单利将近13%，收益非常可观！一点小小的零头，经过时间的积累，也会产生巨大的差距。

不同年龄投保，最终收益也会有差异，感兴趣的朋友直接去问 @保险小秘书吧！

目前高息的、收益稳定在4%左右的理财产品基本都靠抢，目前结算利率4.95%的万能账户意味着什么，懂的人都懂。这款年金9月底要下架了...当大家都在想着如何飞得高时，你要思考的是如何飞得稳、飞得久、飞得远。合理化配置自己的资产，进攻与防守均衡，每天都能淡定持有跌的资产。

记住，只要我们在这个市场上不死，总有一天会赚到钱。