第二章是《你必须懂的基金入门知识》，看了之后，确实发现自己是个小白。梳理重点：

一、基金是什么？

基金是一种投资工具，由基金公司集合众多投资人的资金，投资于股票、债券、短期票据、定存等各种有价证券。简单地说，就是花一些管理费，把钱交给基金公司给你操作，赚钱了大家一起分，亏了钱大家一起陪。

二、为什么要买基金？

投资共同基金最大的优势在于“专家管理”。也就是说，把专业的事情交给专业的人去做。我们毕竟掌握的知识相当有限，而且对市场信息的敏感度和反映能力有限，而基金管理人至少在知识储备、专业能力、对市场的反映能力和敏锐度要高于普通人。这就是我们投资基金的最大优势。尽管基金经理人也有会误判的时候，但大多数时间，他们挑选个股的判断力和经验要比散户多，所以把钱交给他们统一打理，比较省事省时省心。

三、 基金类型

基金的分类方式有多种，大致有以下几种类别。

1.以发行地区|公司来区分，可分为境内基金、境外基金。

（1）境内基金：在中国台湾地区境内登记注册、由台湾地区基金公司发行的基金。这一类型的基金还可以分为投资台湾地区的基金和投资海外市场的海外基金。

海外基金：台湾地区发行，投资海外的基金。

特点：大部分投资发行募集的海外基金几乎都以台币计价，汇兑损益反映在每天的净值里，投资人在赎回基金时，不用额外考虑汇率的风险。

（2）境外基金：注册在中国台湾地区以外地区，由境外基金公司发行的基金。

特点：以外币计价。

2.以投资地区来分

（1） 全球型：以全球金融市场为投资对象；

（2） 区域型：以特定区域内的各国股市为投资对象，如欧洲、新兴市场基金；

（3） 单一国家或地区型：以特定国家或地区为投资对象，如台湾地区股市等。

投资风险：单一国家或地区型＞区域型＞全球型

3.以投资属性来分

（1） 收益型：以追求定期最大收入为目标，获利来源为股息和利息；

（2） 成长型：着眼于资金的长期成长，以获取资本利得为目标；

（3） 平衡型：既追求资金的长期成长，也注重定期的收入、投资标的则分散在股票和债券上。

4.以投资标的来分

（1） 股票型基金

（2） 债券型基金

（3） 平衡型基金

（4） 中小型基金

（5） 指数基金

（6） 特殊产业基金

... …

5.以操作策略来分

（1） 主动型管理基金：主要目标在于击败指标大盘表现，由基金经理进行选股，根据外在环境变化进行买卖，一般传统基金大多数属于此类基金。

（2） 被动型管理基金：在追求与标的指数一致的收益表现，投资组合与标的指数内容完全相同，而不是由基金经理人工选股，如交易型开放式指数基金、指数基金等。

6.以买卖方式来分

（1） 开放式基金：投资人可以在每个营业日直接向基金公司进行基金的申购与赎回，每天只有一个价格，而基金的规模随着投资人的申赎变动。

（2） 封闭式基金：基金募集完成后，基金公司将不再接受投资人的申赎，投资人要买卖，不是看基金净值，而是与买卖股票一样，在集中市场上挂单买进或卖出，由交易员进行交易。

四、什么人适合投资共同基金？

（一）小额投资人。

（二）投资新手或工作繁忙者。（入门简单，省时省力，一篮子投资组合避免押某一只股票的风险）

（三）月光族。（定时定额投资，戒掉月光的消费习惯）

（四）投资属性较稳健者。

五、基金要到哪里买？

（一）各大银行

（二）证券公司

（三）基金的直营门市（投资机构）

（四）保险业务员

… …

六、共同基金的申购方式

（一）单笔申购：要求投资人专业、感觉敏锐

（二）定时定额申购：投资人与基金公司或者特定信托银行约定，每月选择固定的一天，约定账户扣取固定金额，申购指定的共同基金。

好处：不用研究买进时间，定期申购，降低平均进场成本。

七、计算购得单位数与赎回金

（一）境内基金

申购基金，以申购当天的基金净值为计算标准。

赎回基金，以申请日的后一个营业日的基金净值为计算标准。

（二）境外基金

申购、赎回基金，基本上都是以申赎当天的基金净值为计算标准。

八、投资共同基金有哪些费用？

（一）基础费用：投资人不用额外支出，而是直接在基金资产中扣除，反映于净值上的费用，一般基金会扣除的费用包括管理费、保管费和一些维持基金正常运作可能产生的费用。

（二）额外收取的费用，大都是买卖基金时所产生的费用，又称买卖费用，包括基金申购、买回及转换手续费。

所有基金的相关费用，可在各基金公司公开说明书中查到，或直接向基金公司、销售机构咨询。

九、 投资共同基金的税负问题

（一）  境内基金

1.不配息：无税负问题。

2.配息：分得的配息金额中，属于利息收入、现金股利、已实现股息的部分，需要课税。

（二）境外基金

纳入最低税负制。

完成作业题：

1.你是什么类型的基金投资人？ （激进，保守型等）

我自认为自己是保守型的投资人，实际操作上好像并不是。

2.按照投资属性来分，请举例你投资的哪个基金是收益性，哪个是成长型，那个是平衡性？

招商中证白酒指数分级属于成长性的基金。

3.按照投资标的来分，请说明你投资的基金是哪种类型的？股票型，债券型，ETF，指数型等等。

招商中证白酒指数分级属于指数性的基金；汇添富移动互联股票是股票型基金。

4.按照操作策略来分，请举例你投资的基金是主动型管理基金还是被动型管理资金。

汇添富移动互联股票是主动型管理基金；招商中证白酒指数分级属于被动型管理基金。

5.你是哪种投资人？小额投资人、投资新手、月光族等，请简单说明一下。

投资新手，对投资了解的很少，也属于小额投资人，因为可用于投资的钱不多。不算是月光族，毕竟每个月要按期还房贷车贷。

6.你的基金购买方式是单笔申购？定时定额？你的操作频率呢？

之前很多单笔申购的，现在选择了几个定额定时。

比如招商中证白酒指数分级，我设置的是每周二定投100元。

7.你有购买境外基金的经历吗？

没有。

8.你的购买基金的申购费用、赎回费用和管理费用以及转换手续费，你都了解吗？

知道每次购买赎回都会产生费用，0.1%的购买费率。